Сворачивание льготной ипотеки не окажет значимого негативного влияния на застройщиков - ЦБ РФ

Прекращение действия массовой льготной ипотеки с 1 июля и корректировка условий других льготных программ могут привести к временному сокращению спроса на жилье, но не окажут значимого негативного влияния на застройщиков, говорится в обзоре финансовой стабильности ЦБ.

Меры на рынке ипотеки будут способствовать повышению адресности льготных программ и постепенному сокращению разрыва в ценах между первичным и вторичным рынками жилья, который на I квартал 2024 года составил 55%, согласно данным Росстата. Индикатор перегрева на первичном рынке жилья в первом квартале достиг 15%, в то время как для вторичного жилья этот показатель составляет 1%, говорится в обзоре.

Поддержанию устойчивости строительного сектора в условиях возможного снижения спроса на жилье во втором полугодии 2024 года будут способствовать наполненность счетов эскроу и распроданность строящихся объектов. Сценарий снижения спроса возможен в случае значительного изменения условий программ государственного льготного кредитования и сохранения жесткой денежно-кредитной политики.

Для оценки последствий данного сценария Банк России в конце 2023 года провел опрос крупнейших банков, на которые приходится свыше 80% кредитов, выданных застройщикам. В случае снижения объема выручки от продаж на 10% большинство проектов жилищного строительства сохраняют финансовую устойчивость, отмечает ЦБ.

Ранее директор департамента финансовой стабильности ЦБ Елизавета Данилова заявила, что Банк России может пойти на смягчение денежно-кредитной политики (ДКП), если увидит замедление кредитования, снижение совокупного спроса и улучшение ситуации с инфляцией.

"Если мы увидим, что ипотека замедляется, замедляются другие виды кредита, то может быть смягчение денежно-кредитной политики, снижение процентных ставок", - сообщила Данилова.

Она напомнила, что длительное использование льготных ипотечных программ привело к смягчению денежно-кредитных условий.

"Прекращение льготной программы с 1 июля и изменение условий семейной программы будет означать ужесточение условий в целом, будет означать снижение спроса на ипотеку, на жилье, возможно, тоже на смежные виды кредитования. Это может оказать влияние на совокупный спрос в экономике и на замедление инфляции. Видя такие эффекты в экономике, Банк России может пойти на смягчение денежно-кредитной политики. Наша денежно-кредитная политика как раз реагирует на замедление совокупного спроса, снижение кредитования, снижение инфляции", - отметила глава департамента ЦБ.

Ранее правительство РФ скорректировало параметры льготных ипотечных программ. Первоначальный взнос по льготной ипотеке, которая выдается по ставке 8% годовых на покупку жилья в новостройках, строительство частного дома или приобретение земельного участка для его строительства, был повышен с 20% до 30%. Кроме того, максимальный размер льготного кредита теперь составляет 6 млн рублей для всех регионов (ранее для Москвы, Подмосковья, Петербурга и Ленобласти он составлял 12 млн рублей). Срок действия программы истекает 1 июля 2024 года.

Что касается "Семейной ипотеки", то в апреле президент Владимир Путин поручил продлить срок действия программы до 2030 года, предусмотрев сохранение ставки на уровне не более 6%. При этом Минфин предлагает после 1 июля 2024 года повысить до 12% ставку для семей с двумя несовершеннолетними детьми. Сейчас взять кредит по этой программе могут семьи с одним ребенком, который родился с 1 января 2018 года до 31 декабря 2023 года, с двумя и более детьми младше 18 лет или с ребенком с инвалидностью.